Совещание в Кремле

Окончание

Начало в статьях № 1 («Падение российских фондовых рынков – как составляющая битвы мировых гигантов за планетарные природные богатства» http://islamrf.ru/news/economics/analytics/4952/), № 2 («Инспирирование финансового кризиса посредством ситуации вокруг американских ипотечных компаний» http://islamrf.ru/news/economics/analytics/5001/), № 3 («Маршрутные коллизии вокруг природных богатств Абшерона и воинственная риторика Запада» http://islamrf.ru/news/politics/analytics/5193/) и № 4 («Европа, Россия, США (экономический оттенок http://islamrf.ru/news/economics/analytics/5199/)»)
18 сентября на оперативном совещании по ситуации на финансовом рынке у президента России А.Кудрин, сообщив об увеличении минфином лимит размещения временно свободных средств бюджета в депозиты коммерческих банков до 1,514 трлн руб., подчеркнул значительную адресность вливаний в Сбербанк, ВТБ и Газпромбанк, т.к. они "имеют основную долю поддержания межбанковских кредитов и участия в фондовых операциях". С его слов, эти банки "направят дополнительно 60 млрд руб. на кредитование участников фондового рынка под залог ценных бумаг, что также добавит ликвидности и стабилизирует работу бирж". Кроме того, министр объявил о планах правительства с 1 октября снизить ставки "вывозных таможенных пошлин на сырую нефть и нефтепродукты, исходя из средней цены, которая сложилась с 1 по 17 сентября"(1).
На совещании председатель Банка России Сергей Игнатьев, в свою очередь, сообщив о временном "снижении нормативов обязательных резервов", заявил о возможности для коммерческих банков на следующий день "получить на свои корреспондентские счета примерно 300 млрд руб... Эта мера касается всех банков без исключения"(1). Поддержав изложенные меры, Д.Медведев резюмировал: "Предлагаю Правительству предусмотреть возможность использования денежных средств в объеме до... 500 млрд руб. на поддержку стабильности фондового рынка, в т.ч 250 млрд зарезервировать непосредственно в бюджете. Это нужно сделать немедленно"(1).
Что касается аспекта вливаний в крупнейшие банки России, о чем говорил А.Кудрин, ряд экспертов обратили внимание, что акция практически не предусматривала помощи мелким и средним банкам, в наибольшей степени пострадавшим от кризиса ликвидности. Как бы то ни было, с 19 сентября российские акции начали дорожать. Менее чем за час был "отыгран" двухдневный обвал торгов. Индекс РТС вырос на 22,39% (индекс ММВБ - на 29,69%). К слову, акции банка ВТБ подорожали на 59%. Для недопущения выхода ситуации из-под контроля, ФСФР даже вынуждена была приостанавливать торги.
Как отмечалось РИА Новости, на фоне ситуации с недостатком ликвидности на трех аукционах предложение Минфина для размещения на банковских депозитах достигло в сумме рекордных 1,1 трлн руб. Однако на прошедших двух аукционах было выбрано порядка 371 млрд из предложенных министерством 900 млрд, а третий (по размещению на недельные депозиты) не состоялся из-за отсутствия заявок. Замдиректора департамента международных финансовых отношений, госдолга и госфинактивов Минфина РФ П.Казакевич охарактеризовал ситуацию следующим образом: "Аукцион не состоялся, потому что деньги на рынке есть и межбанковские кредиты более доступны. Думаю, если ситуация была бы иной, ставка 8% годовых на неделю вряд ли смутила банки"(2).
В то же время эксперты отмечали, что на закрытие российскими фондовыми рынками этого дня неимоверным ростом повлияла информация (почти одномоментно с планами рублевого "вброса" в финансовый сектор России) о внесении администрацией Дж.Буша в Конгресс законопроекта о поддержке "своих" финансовых рынков, предусматривающих возможность выделения из федерального бюджета до 700 млрд долл. на покупку у американских банков любых проблемных активов, связанных с ипотекой (хотя выкуп приведет к значительному росту американского госдолга). На американском финансовом полюсе ценные бумаги сразу же подорожали на 3,5%. Весьма симптоматично, что смягчение финансового климата произошло параллельно открытию в Сочи VII-го Международного инвестиционного форума.
В.Путин на VII-м Международном инвестиционном форуме в Сочи
19 сентября российский премьер выступил на сочинском форуме. Основные идеи, прозвучавшие в его выступлении:
- не хочется мешать... экономику, и политику, но... хотя бы через кризис, через проблемы - это еще один шаг в направлении укрепления многополярного мира;
- наша политика, наши базовые идеологические подходы остаются неизменными. Мы делаем ставку на частную инициативу, предпринимательскую свободу, открытость и рациональную интеграцию в мировую экономику. И воспринимаем любые попытки отбросить нас во времена "холодной войны"... как прямую угрозу нашему модернизационному проекту... Конфронтация - это не наш выбор. Не будет со стороны России и никакого политически мотивированного "закрытия рынков", разрыва экономических отношений;
- мы заинтересованы в дальнейшем привлечении иностранных инвестиций... Рассчитываем на... готовность зарубежных партнеров принимать инвесторов из России;
- Россия нуждается в построении мощной, самостоятельной финансовой системы. И здесь серьезные шаги мы связываем с проектом формирования международного финансового центра в России (3).
А на встрече с представителями российского и французского бизнеса в том же Сочи В.Путин заявил: "Мы не отказываемся от идеи присоединения к ВТО. И готовы к максимальному расширению экономического диалога с ЕС в целом. Россия была и будет открыта для самого тесного международного сотрудничества"(4). Данные высказывания отдельных комментариев не требуют. Другое дело, что первичные статистические данные пострезультата форума внешне свидетельствовали о потеплении финансового климата вокруг России, т.к. сообщалось о заключении в Сочи 114 соглашений на сумму 14,4 млрд евро.
Об оттоке капитала из России и других проблемах страны
20 сентября замглавы Банка России А.Улюкаев признал факт вывода капитала из РФ, правда, довольно своеобразно. Вот выдержки из его интервью р/ст "Эхо Москвы".
А.Венедиктов: «То есть вы не потеряли на падении американского рынка? И Стабфонд не потерял?»
А.Улюкаев: «Мы не потеряли ничего, потому что в фондовый рынок мы никогда ни копейки не вкладывали».
А.В.: «...И все-таки, сокращение золотовалютных или прирост золотовалютных резервов, полтора месяца. С интервалом.»
А.У.: «Нет-нет-нет. Статистически да, некоторое сокращение. У нас была самая большая точка, самое начало, ну, скажем, на 1 августа по-моему 595-596 млрд. Сегодня у нас последняя тоже точка была 562 млрд.»
А.В.: «Куда 34 млрд дели?...»
А.У.: «...Отвечаю, где деньги. Это в основном та самая переоценка, о которой я говорю... Это не наша заслуга – прирост, и не наше упущение – снижение. Это просто пересчет, статистика. Статистика ведется в долларах. Если бы мы считали в евро, мы видели бы противоположную динамику – когда был рост, он был бы поменьше, а когда снижение – там был бы маленький рост. Итак, значит, большая часть этого – это, безусловно, переоценка активов в связи с изменением соотношения доллара и евро, и некоторая часть, которую за последние полтора месяца можно очень грубо оценить в сумме, близкой к десяти миллиардам долларов, это вот тот отток капитала, о котором мы говорили: 4,6 в августе и сопоставимые цифры в сентябре(5)».
Таким образом, со слов А.Улюкаева отток капитала из России за кризисный период составляет менее 10 млрд долл., хотя в эфире российского Первого канала А.Кудрин сообщил: "Сейчас мы не подвели еще цифры, но порядок где-то 10-15 млрд долл."(6). Кроме того, по оценке министра российский фондовый рынок потерял на данном этапе 52% объема своей капитализации. После чего помощник президента России Аркадий Дворкович сообщил, что вложения в F-F «снизились с более чем 100 млрд долл. до менее чем 30 млрд.». Он также отметил, что по мере погашения находящихся на балансе ЦБ РФ облигаций американских ипотечных агентств, банк выводил средства в Европу. А.Дворкович резюмировал: "Таким образом, наши риски, связанные с американской экономикой, серьезно снизились". Добавив, однако, что "они есть"(7). (В скобках можно заметить, что 21 сентября входившие в число крупнейших банков США Goldman Sachs и Morgan Stanley перешли в статус холдингов, после чего на Уолл-Стрит не осталось инвестиционных банков).
22 сентября на заседании Президиума правительства В.Путин подытожил происшедшее в последние недели: "Считаю, что финансовые власти страны оперативно отреагировали на ситуацию в мировой экономике и приняли меры, которые без всякого сомнения, дали положительный эффект... По сути, рынок восстановился... Как мы часто с вами слышали, зачем нам такие большие резервы, зачем. Вот зачем, чтобы чувствовать себя спокойно"(8).
Безусловно, нельзя не признать, что "вброс" государством значительной суммы на финансовое поле несколько локализовал финансовый кризис, но остается много реальнейших "Но", которые придется решать обществу. Так, согласно данным Федеральной службы государственной статистики, "инфляция в России за неделю с 16 по 22 сентября составила 0,2%, с начала месяца - 0,5%, с начала года - 10,2%"(9).
Кроме того, как уже отмечалось, практически вся выделенная государством сумма оказалась в крупных структурах. Впрочем ничего удивительного в этом нет, поскольку в целом власти заинтересованы в капитализации крупнейших экономических структур, но средние и мелкие российские предприятия потеряли кредитоспособность. Хотя такая ситуация характерна и для других государств, в том числе и европейских.
Глобальный удар по России? Случаен ли финансовый коллапс в России?
По данным латвийской газеты "Час", при одобрении летом 2007 г. Конгрессом США военного бюджета страны, впервые 100 млн. долл были выделены отдельной строкой на реализацию программы под кодовым названием "Немедленный глобальный удар". Согласно которой любая страна, "заподозренная в связях с международным терроризмом", разработке оружия массового уничтожения или вынашивании других антиамериканских планов, может стать объектом удара всей военной мощи Вашингтона (за исключением ядерного оружия)(10). Так вот, в этой связи, ряд аналитиков не исключают, что понятие "Глобальный удар" не ограничивается исключительно военными мерами, т.к. речь идет об одновременной "атаке" на социальную, производственную и жизнеобеспечивающую сферы. Следовательно, вполне реальны и экономические формы ослабления "вероятного противника". Так вот в августе-сентябре с.г. тандем "политико-экономического удара" по России оказался налицо. Посему ничего невероятного нет в том, что финансовый коллапс в России может являться частью антироссийского "глобального удара".
А ведь на сегодня "фондовая эпопея" еще не завершилась. Свидетельством чего являются игры вокруг предварительного отклонения нижней палатой Конгресса США (в последние дни сентября) проекта закона о выделении на поддержку финансового рынка страны 700 млрд долл., приведшие к обрушению 29 сентября американских фондовых индексов на 7-9% и снижению мировых цен на нефть более чем на 9,2%. После чего на следующий день ФСФР с 10.00 запретила необеспеченные короткие продажи на российских биржах. По предписанию ФСФР РТС и ММВБ приостановили торги с 10.30 до 12.30. Не случайно 29 сентября на совещании по вопросам разработки Концепции долгосрочного социально-экономического развития РФ до 2020 г. В.Путин высказался следующим образом: "Я упомянул о необходимости укрепления кредитно-финансовой системы. Между тем...
американским властям не удается справиться с... очевидным финансовым кризисом в США. Мы можем констатировать, ...что эта "зараза", похоже, перекинулась и на европейскую финансовую систему"(11).
Значит, опять Россию ждут проблемы. И немалые. Несмотря на утверждение А.Кудрина (во время выступления в Госдуме), что-де "если цена на нефть пойдет вниз до 40-50 долл. за баррель, в действие вступит Резервный фонд, и мы сможем более трех лет не чувствовать колебаний цен на нефть для целей бюджета... Мы имеем запас прочности", ситуация в российской экономике далеко не однозначна(12). Вот уже и крупнейший кредитор России - Сбербанк, посредством заявления своего президента Германа Грефа к сотрудникам о "кардинальном изменении системы глобальных финансовых рынков", фактически признал отказ от выполнения заявленных ранее планов по увеличению кредитного портфеля (13).
Правда, вслед за Сенатом, Палата представителей Конгресса США утвердила новый вариант "плана спасения американской экономики", и Дж.Буш подписал т.н. «Акт 2008 г. о чрезвычайной экономической стабилизации». Но разве это гарантирует российскую финансовую систему от сталкивания с новыми "сюрпризами"? Ведь на сегодня американо-российские взаимоотношения далеки от "сердечного взаимопонимания": на первой после войны в Южной Осетии встрече К.Райс с министром иностранных дел России Сергеем Лавровым (в рамках "министерской недели" Генеральной ассамблеи ООН), госсекретарь охарактеризовала ввод российских войск в Грузию и последующее признание независимости Абхазии и Южной Осетии "ошибкой, причем очень серьезной"(14).
Заключение
Выдвигаются и иные версии произошедшего. Так, обращается внимание, что одним из основных владельцев облигационных займов F-F являлся Китай. По информации газеты New York Times, Пекин был крупнейшим покупателем долговых обязательства F-F – на 386 млрд долл.(15). В этом же ряду – информация о том, что только Стройбанк Китая (включая дочерние компании) держал облигации Lehman Brothers на сумму 191,4 млн долл.(16). К слову, именно в отношении "Братьев Лиман" экс-глава ФРС Алан Гринспен заявил: «Мы увидим крушение новых финансовых компаний, однако мы не должны защищать каждую. Закон современной эпохи таков: всегда есть победители и проигравшие»(17).
Не будем сейчас анализировать эту или другие версии, отметим лишь, что почти все эксперты сходятся в одном - неспонтанности зарождения событий в США, приведших к финансовому коллапсу по всему миру. Не случайно, канцлер Германии Ангела Меркель заявила, что, "позволив крупнейшим банкам и финансовым институтам работать без достаточного контроля со стороны государства, США поступили безответственно по отношению ко всем"(18). Большинство из семи земельных банков Германии также пострадали от банкротства Lehman Brothers.

P.S. Ну а пока суть да дело легализацию получила информация о начале расследования ФБР в отношении Fannie Mae и Freddie Mac (наряду с Lehman Brothers и AIG) на предмет потенциального мошенничества. Красиво звучит…

1. Начало совещания по экономическим вопросам
2. Заявления П.А. Казакевича информационному агентству "РИА-Новости"
3. Председатель Правительства Российской Федерации В.В.Путин выступил на пленарном заседании VII Международного инвестиционного форума "Сочи-2008".
4. Председатель Правительства России В.В.Путин встретился в Сочи с представителями российского и французского бизнеса
5. Интервью Алексея Улюкаева р/ст "Эхо Москвы" от 20 сентября 2008 г.
6. Мировой финансовый кризис еще не достиг своего дна - Кудрин
7. Банк России отказался от облигаций Fannie Mae и Freddie Mac
8. Председатель Правительства России В.В.Путин провел заседание Президиума Правительства Российской Федерации. Стенограмма начала заседания
9. Инфляция в России за период с 1 по 22 сентября составила 0,5 проц, с начала года – 10,2 проц - Росстат
10. Андрей Николаев. Глобальный удар по России ("Час", Латвия) 7 августа 2007
11. Председатель Правительства России В.В.Путин провел совещание по вопросам разработки Концепции долгосрочного социально-экономического развития Российской Федерации до 2020 года и Основных направлений деятельности Правительства Российской Федерации до 2012 года.
12. При снижении цены на нефть до 40-50 долларов Резервного фонда хватит на 3 года
13. Кризис добрался до Сбербанка
14. Кондолизза Райс прочла Сергею Лаврову нотацию
15. Спасение Fannie Mae и Freddie Mac обойдется как минимум в млрд
16. Стройбанк Китая владеет облигациями Lehman Brothers на 191,4 млн. долл.
17. Спасение «Лиман Бразерс» провалилось
18. К.Меркель: США повели себя безответственно по отношению ко всем мировым рынкам.

Автор: Теймур Атаев, политолог, Азербайджан